Wat is Defi? - Simpele en complete uitleg over Decentralized Finance

Het hele concept van een bank is niet meer weg te denken uit ons hoofd. En dan bedoelen we niet dat ding waar je lamlendig op ligt te Netflixen na een dag iets te hard werken op je kantoorbaan, maar dat iets te dure gebouw waar je je zuurverdiende wisselgeld inlevert tegen 0,02% spaarrente op jaarbasis. 

Of je nu bij de ING, de Rabobank, de SNS bank of Fortis zit, het maakt niet zoveel uit. Elke bank – hoewel vanuit ethisch oogpunt wellicht verschillend – hebben in praktische zin hetzelfde verdienmodel en controleren gezamenlijk de financiële markt. Zo gaat dat in Nederland, in Duitsland, in de rest van Europa en feitelijk de hele wereld. Zonder banken geen geld en zonder geld geen banken.

Er zijn natuurlijk – zoals met alles – voor- en tegenstanders van het concept ‘banken’. De voorstanders vinden het voornamelijk fijn dat er een gereguleerde autoriteit is die zorgt voor al het geld wat in omloop is. 

Tegenstanders argwanen de macht en het vermeende misbruik van die macht door banken en zouden veel liever een financieel stelsel zien waarin de controle en verantwoordelijkheid voor de financiële markt ligt bij gebruikers die geen commerciëel belang hebben. 

In de AllesOverCrypto Community krijgen we geregeld de vraag om een bepaald onderwerp uit te leggen, en dit keer wilde Kim graag meer weten over DeFi! Daarom nemen we je vandaag mee in de wereld van Decentralized Finance en de mogelijkheden die ontstaan door ‘DeFi’. Ga er dus maar eens goed voor zitten. En beslis zelf of banken zich zorgen moeten maken over de pro-DeFi-beweging die er momenteel gaande is in de wereld. 

Bekijk snel

• Wat is Decentralized Finance (DeFi) precies?
• Decentralized Finance en regelgeving
• Voordelen van DeFi ten opzichte van traditionele systemen
• Welke toepassingen zijn er binnen Decentralized Finance?
  • Staking
  • Lending
  • Exchanges
  • Peer-to-Peer Marketplaces
• Uitgelicht: TokenSets
  • Wat is TokenSets?
  • Sets kopen en verkopen
  • Zelf Set creator worden
• Conclusie

Voordat we beginnen is het goed om even onderstaande korte video te bekijken. Wat denken de influencers over DeFi en hoe leggen zij de term DeFi uit?

Wat is Decentralized Finance (DeFi) precies?

Decentralized Finance (DeFi) is de beweging die zich richt op het decentraliseren van financiële producten. Of het nu om leningen, sparen, verzekeringen, handel of het doen van betalingen gaat. De gedachte achter DeFi is heel eenvoudig: snij de ‘tussenpartij’ uit de transactie en alles wordt veiliger, sneller en goedkoper. De tussenpartij is over het algemeen de traditionele bank en/of verzekeraar die je kent van de reclames of je bankpasjes. Jazeker, de Hypotheker!

De essentie van DeFi is niet zozeer om de producten of diensten inhoudelijk te veranderen. Lenen is nog steeds lenen. Sparen is nog steeds sparen. En beleggen is nog steeds beleggen. Maar het grootste verschil zit hem in zowel de platformen als de visie. Het gaat namelijk niet om de tussenpartij, het gaat om de transactie. 

Dat klinkt natuurlijk allemaal logisch of als lekkere ‘marketing-oneliner’, maar het voelt toch een stuk lekkerder om bij een micro-lening niet per definitie afhankelijk te zijn van een bank of BKR. Of dat niet iedereen weet hoeveel spaargeld je eigenlijk bezit omdat het niet centraal wordt bijgehouden. 

Combinatie van cryptocurrency’s, blockchaintechnologie en smart contracts

DeFi werkt over het algemeen met een combinatie van cryptocurrency’s, blockchaintechnologie en smart contracts. Met name door het laatste is het – zonder tussenkomst van een tussenpartij – mogelijk om transacties onderling af te handelen, omdat het smart contract optreedt als ‘toezichthouder’.

DeFi omhelst meer dan de ontwikkeling van P2P-kredietmarktplaatsen op blockchain technologie en cryptovaluta. Het omhelst ook de ontwikkeling van lending platforms, investeringsplatforms, token sales platforms, decentrale exchanges, stablecoins, open marktplaatsen, crypto assets management platforms en prediction markets. We zien een trend dat de oude financiële orde wordt gedesintermedieerd en getokenized.

Decentralized Finance en regelgeving

Het mag duidelijk zijn dat, wanneer je op een regenachtige zaterdagmiddag met een paar maten wat pils zit weg te tikken en je opeens op het briljante idee komt om met zijn vieren een bank op te richten, dat er bij zo’n plan het een en ander komt kijken.

De tijd waarin je naar de KVK rende om ‘Lazerus Bank’ op te richten en daarmee dan een bank bent, is al een tijdje achter ons gelaten. Sterker nog, zodra je ook maar íets wilt doen met financiële dienstverlening krijg je onmiddelijk te maken met een enorme bak aan wet- en regelgeving en er is altijd wel een hele kwaaie financiële waakhond die heel streng naar je kijkt.

Dat is voor DeFi eigenlijk niet anders. Niet dat DeFi is ontworpen door vier vrienden die pils zaten weg te tikken, maar ergens komt het idee natuurlijk wel vandaan (wij vermoeden dat er whiskey gedronken werd). Ook voor DeFi is het belangrijk dat er in meerdere of mindere mate aan bepaalde richtlijnen en wetgeving wordt voldaan. 

Zoek naar een oplossing die voor iedereen werkt

Het is natuurlijk enorm stoer om als pro-DeFi tegen alle gevestigde orde te zijn, maar in de praktijk werkt het vaak veel beter om een soort van consessie te doen en in een ultieme poging tot verzoening met de plaatselijke (landelijke of regionale) wetgeving te zoeken naar een oplossing die voor iedereen werkt. 

Andersom werkt het voor regulerende instanties (zoals De Nederlandsche Bank) ook veel beter om niet volop de strijd aan te gaan met DeFi-initiatieven omdat deze een bedreiging vormen, maar om te zoeken naar een manier waarop de DeFi-ontwikkeling gereguleerd kan worden, zodat er toezicht mogelijk is en een dialoog mogelijk blijft.

Door landelijke wetgeving aan te passen geeft de overheid dit soort DeFi-bedrijven niet alleen een veilige haven, maar kun je ook nog een beetje in de gaten houden wat ze allemaal uitspoken en hou je een kleine vinger in de pap. Voorbeeld in Europa van een land wat dat écht begrepen heeft is Malta. 

Welke voordelen kent DeFi ten opzichte van traditionele systemen?

• Weinig tot geen papierwerk, alles gaat digitaal
• Grenzeloos, de DeFi’s houden geen rekening met grenzen
• Iedereen (die voldoet aan de voorwaarden) mag en kan deelnemen
• Code is open-source en dus inzichtelijk voor iedereen
• Decentraal, geen centraal bedrijf zit achter de software en kan er invloed op uitoefenen.

Welke toepassingen zijn er binnen Decentralized Finance?

Het is de meeste mensen wel duidelijk wat je met geld kunt doen. Je kunt ermee betalen. Je kunt ermee investeren. Sparen. Lenen. Iets kopen voor je betere helft zodat je weer vriendjes bent, et cetera. Daarin verandert niet zoveel als het gaat om Decentralized Finance. Je kunt er nog steeds hetzelfde mee doen. Alleen doe je dat over het algemeen dan wel met cryptocurrency’s, in plaats van met fiatgeld. We nemen een aantal opties met je door.

Staking

Staking staat voor: het bewaren van cryptomunten in een wallet, gedurende een vaste periode. Door te staken verdien je een soort rente die je gestort krijgt in je wallet. De beloning die je verdient met het inzetten van cryptocurrency's hangt af van de tijdsduur dat je het vasthoudt. Hoe langer de inzetduur, hoe hoger het rendement.

Het is vergelijkbaar met een vaste storting in het traditionele banksysteem dat aan het einde van de periode wordt beloond met een gedefinieerde rente, zoals vastgelegd in het contract.

Bekende DeFi staking-as-a-service (SaaS)-partijen zijn:

• Certus One
• Chorus One
• Dokia Capital
• Figment Networks
• HyperBlocks
• Mythos
• P2P Validator
• POS Bakerz
• SparkPool
• Stake Capital
• StakeWithUs
• Staking Facilities
• stake.fish

Lending

Lending staat voor het (tijdelijk) uitlenen van je cryptocurrency’s aan een platform. Dit platform geeft vervolgens leningen aan bedrijven of aan particulieren, zonder tussenkomst van tussenpartijen. Tegelijkertijd maakt het DeFi lending-protocol het voor iedereen ter wereld, waar dan ook, mogelijk om rente te verdienen met crypto die ze uitlenen.

Bekende DeFi lending-partijen zijn:

• Aave
• BlockFi
• CDP MakerDAO
• Compound
• Constant
• EOSREX
• ETHlend
• Fulcrum
• NUO Network
• Nexo
• Oasis Borrow
• SODA
• SALT
• Torque

Exchanges

De term exchange is voor de vele crypto-fanaten onder ons natuurlijk geen onbekende term. Iedereen kent de grote jongens, maar grote jongens hebben vaak ook een centraal orgaan wat eindverantwoordelijk of belanghebbend is.

In het geval van DeFi ligt dat dus wat anders. Er zijn dus – naast de grote exchanges – ook exchanges te vinden die vanuit het DeFi-concept zijn opgebouwd. Niet per definitie minder dan ‘gewone’ crypto-exchanges, maar wel anders.

Bekende DeFi crypto-exchanges zijn:

• 1inch.exchange
• AirSwap
• Atomex
• Bamboo relay
• Bancor
• Bisq
• DEX.AG
• DDEX
• DeversiFi
• Dex.blue
• Dolomite
• Fairdex
• ForkDelta
• IDEX
• KyberSwap
• Liquality
• Newdex
• Oasis
• ParaSwap
• Shiftly
• Sparkswap
• Stellerx
• Switcheo Network
• Tokenlon
• Totle Swap
• TronTrade
• Uniswap Exchange
• WhaleEx
• Yolo

Peer-to-Peer Marketplaces

Iedereen heeft wel eens gehoord van Marktplaats of Ebay. Een online platform waar peer-to-peer producten en diensten kunnen worden aangeboden aan iedereen die er behoefte aan heeft of naar op zoek is. Peer-to-Peer Marketplaces ontbreken dan ook niet in het DeFi-protocol. Er zijn zelfs verschillende netwerken die zich hard maken voor een DeFi-geörienteerd platform.

Bekende DeFi Peer-to-Peer Marketplaces zijn:

• DistrictOx
• Emoon
• Gitcoin
• LocalCryptos
• OpenBazaar
• OpenSea
• Origin
• RareBits

Uitgelicht: TokenSets

Termen als staking en lending kom je tegenwoordig vaker tegen. Zowel in de context vanuit DeFi als vanuit de wat meer gecentraliseerde variant. Dit kan natuurlijk gewoon bij je bank of financiële instantie zijn, maar ook bij een (groot) bedrijf of crypto-exchange. 

Hoe dan ook, laten we in de praktijk eens een platform onder de loep nemen en eens kijken wat zo’n DeFi-platform ons dan te bieden heeft. Vandaag nemen we het platform TokenSets even onder de loep!

Wat is TokenSets?

Het concept van TokenSets is eigenlijk heel eenvoudig. Door een ‘set’ van verschillende crypto aan te schaffen, stel je jezelf in staat om met een vast portfolio aan crypto en volgens een vooraf ingestelde handelsstrategie de markt op te gaan. 

Hiermee zijn termen als "FOMO" en "kansen missen" achterhaald en kost het managen van je portfolio een stuk minder tijd. Zoals in elk beproefd concept zijn er voor- en nadelen of voor- en tegenargumenten te verzinnen. Enerzijds verlies je natuurlijk (tot op zekere hoogte) de controle over je portfolio en doe je je trades zelf niet meer handmatig. Anderzijds kost het een stuk minder tijd en kun je op basis van een beproefde strategie je toekomstplan uitstippelen. Je hebt de keuze uit ‘Roboo Sets’ en ‘Social Trader Sets’.

Er zijn talloze automatische sets te vinden die je in kunt kopen, maar je kunt je ook richten op de ‘Social Trader Sets’, die het platform je aanbiedt. Een automatische set is van tevoren vastgelegd, waar een 'Social Trader Set' een set vertegenwoordigt van één van de meer ervaren traders van het platform. 

Sets kopen en verkopen

Zodra je een account hebt aangemaakt op TokenSets.com, is het eigenlijk alleen nog maar een kwestie van Ethereum naar je wallet te versturen en een Set aan te schaffen. Kind kan de was doen, letterlijk. Dan is het natuurlijk wel zaak om de juiste set te kopen. Er worden – zoals gezegd – zowel automatische (Robo) sets aangeboden als Social sets. Beide soorten sets worden qua resultaten transparant getoond, inclusief de resultaten van 1 day, 1 week, 1 month, 3 months en all-time. 

Voor de RoboSets is de range momenteel een negatief rendement van 20% tot een positief rendement van 77% op basis van all-time, afhankelijk van welke set je hebt aangekocht. Voor SocialSets is deze range een negatief rendement van 6% tot een positief rendement van 54%. Daarmee lijken de sociale sets wat conservatiever te zijn, maar lijkt het gros van de sets over een langere periode dus in ieder geval een positief rendement te behalen. 

Een in het verleden behaald resultaat biedt natuurlijk geen garanties voor de toekomst (we kennen het gezegde inmiddels allemaal wel), maar het geeft natuurlijk wel een zinvolle indicatie of een set in het verleden succesvol is geweest of niet. In het geval van de SocialSets zegt het ook wel iets over het succes van de trader die de set heeft samengesteld. 

Door op een specifieke set te klikken, ga je naar de informatiepagina van zo’n set. Zo zie je uit welke crypto de set bestaat, maar ook wat de strategie achter de set precies is. 

Zelf Set Creator worden

Wanneer je een Social Trader set aanschaft, betaal je een (kleine) fee over het aanschafbedrag. Deze fee gaat niet naar TokenSets, maar naar de trader (leuk hè, DeFi?!). Deze trader krijgt dus eigenlijk een soort van vergoeding voor het feit dat jij lekker wil meevaren op zijn of haar succes. Terecht toch? Wij vinden in ieder geval van wel!

Dat allemaal terzijde, je kunt je bij TokenSets ook opgeven om zelf Social Trader of Set Creator te worden en je eigen set samen te stellen! Dat betekent dan ook dat jij een fee ontvangt, wanneer mensen ervoor kiezen om jouw strategie verder te volgen en jouw sets aan te schaffen! Ka-chinnng!!

Hoe succesvoller jouw set is, hoe groter de kans is dat mensen jouw set willen kopen. Haal je na een bepaalde periode een positief rendement van 70% voor alle traders die jouw set hebben aangeschaft, dan doe je natuurlijk prachtige zaken en zullen meer en meer mensen jouw sets willen aankopen en je trades volgen. 

Haal je een waardeloos of negatief rendement, dan zul je een stuk minder volgers aan je weten te binden en kan het avontuur wel eens een stuk minder interessant voor je uitpakken. Toch kun je – zeker als ervaren trader – zeker eens een gokje wagen en met een set op de markt komen die net even wat anders is dan de reeds bestaande sets. Wie weet pak je wel een stuk marktaandeel weg van andere Set Creators, waardoor je je eigen kas weer lekker kunt spekken!

Conclusie

Het is in 2020 bijna niet meer weg te denken: informatie. Naar mate er meer en meer informatie te vinden is (met name op internet), neemt ook de behoefte om zélf dingen te doen steeds verder toe. Waar je vroeger geen idee had hoe je een Lasagna moest maken en met pruiloogjes naar mama keek, stuurt ze je vandaag de dag gewoon doodleuk naar huis en wenst je veel succes met een YouTube-tutorial. Hetzelfde geldt voor de weekend-was of je verstopte riolering. 

Naarmate informatievoorziening steeds verder toeneemt, ontstaat dus ook steeds meer de behoefte om zelf eindverantwoordelijk te zijn voor dingen. Om zelf keuzes te kunnen maken. En hier ook steeds minder in te vertrouwen op de oorspronkelijk gevestigde orde. 

DeFi is een beweging die – volgens velen – inmiddels in zo’n rap tempo gaat, dat deze niet meer te stoppen is. Of dat daadwerkelijk zo is en of DeFi daadwerkelijk de anarchistische heilige graal zal zijn wat tegen de schenen van de gevestigde orde aan zal blijven schoppen dat durven we niet te zeggen.

Een nieuw tijdperk

Tegelijkertijd kunnen we niet ontkennen dat de technologie en ontwikkeling in combinatie met de bereidheid van velen er inmiddels voor zorgt dat de financiële wereld op zijn grondvesten trilt. Er is een nieuw tijdperk aangebroken. Een tijdperk van innovatie en van zelfvoorziening. Een tijdperk van informatiedeling en gericht op participatie in plaats van commercieel belang. 

Het zijn interessante tijden en wij zullen de ontwikkelingen op het gebied van crypto, blockchain én DeFi op de voet blijven volgen!

Dit artikel is tot stand gekomen op verzoek van Kim, die ons hiernaar vroeg in de Crypto Facebookgroep. Heb je nou zelf het gouden idee voor een nieuw artikel, of ben je op zoek naar meer informatie over een bepaald onderwerp? Laat het ons dan weten in de Nederlandse Crypto Community! Wie weet schrijven we ons volgende artikel wel voor jou!